Deduzione IRES 30% per società che investono in startup

Percentuale, massimale e condizioni verificati su Normattiva (D.L. 179/2012, art. 29), sulla Relazione annuale MIMIT 2025 (febbraio 2026), sul dossier della Camera dei deputati e sulle FAQ MIMIT (aggiornate al 15 giugno 2026) il 12 novembre 2026. La disciplina è cambiata più volte e potrebbe cambiare ancora: controlla MIMIT e Agenzia delle Entrate prima di decidere.

Cosa prevede la norma

La fonte è l'articolo 29 del D.L. 179/2012, il cosiddetto Startup Act. Per le persone giuridiche l'incentivo è una deduzione IRES, cioè una riduzione del reddito imponibile, non un credito d'imposta. Nel testo originale valido per il 2013-2016 la deduzione era del 20% con un tetto di 1,8 milioni di euro di investimento per periodo d'imposta (con una percentuale maggiore, 27%, per le startup a vocazione sociale e per quelle attive nell'energia ad alto valore tecnologico). Dal 2017 le aliquote sono salite al 30% (comma 7-bis). Per il 2019 una modifica della legge di bilancio 145/2018 ha alzato l'aliquota al 40%, e al 50% per chi acquisiva l'intero capitale di una startup mantenendolo per almeno tre anni. Oggi la misura è riassunta dalla Relazione annuale MIMIT 2025 così: persone fisiche, detrazione IRPEF del 30% fino a 1 milione; persone giuridiche, deduzione IRES del 30% fino a 1,8 milioni.

L'incentivo è fruibile con investimenti diretti nel capitale o indiretti, tramite OICR e altre società che investono prevalentemente in startup e PMI innovative. Il beneficio si dichiara nella dichiarazione dei redditi della società.

Il dubbio sul 2026: cosa è certo e cosa no

L'articolo 29, comma 9, dice che l'efficacia della norma è subordinata all'autorizzazione della Commissione europea ai sensi dell'articolo 108, paragrafo 3, del Trattato sul funzionamento dell'UE. Diversi siti professionali (tra cui articoli di We Wealth e altre fonti di settore) riferiscono che l'autorizzazione europea ha come scadenza il 31 dicembre 2025, che non risulterebbe una richiesta di proroga e che dal 1° gennaio 2026 la deduzione e la detrazione del 30% non sarebbero più fruibili, con richieste di ripristino da parte di associazioni di settore. Dall'altra parte, la Relazione annuale MIMIT 2025 (febbraio 2026) descrive l'incentivo al 30% senza segnalarne la sospensione, e le FAQ MIMIT sugli incentivi de minimis, aggiornate al 15 giugno 2026, definiscono il regime al 30% "valido e attivo". Io non ho trovato un comunicato ufficiale MIMIT, Agenzia delle Entrate o Commissione europea che chiarisca lo stato per gli investimenti del 2026. Se il tuo investitore deve fare i conti sul beneficio, la verifica con un commercialista è indispensabile prima del closing; se la deduzione non è disponibile o è condizionata, il risparmio non va messo nel modello.

In pratica, a novembre 2026. Secondo la stampa specializzata (PMI.it^[1], EconomyUp^[2]) il Governo non ha notificato in tempo la richiesta di proroga, la Legge di Bilancio 2026 non ha previsto alternative e le associazioni del settore (InnovUp, BAN, IAB e altre) hanno chiesto al MIMIT di ripristinare il 30%. Non risulta un nuovo via libera della Commissione europea. Quindi, finché non c'è un atto ufficiale, non contare sul 30% per investimenti fatti nel 2026: se sei una persona fisica e investi fino a 100.000 euro l'anno in una startup iscritta da non più di tre anni, la strada sicura è il de minimis al 65% (con istanza preventiva); per le società oggi non c'è un'alternativa equivalente. Un'eventuale proroga potrebbe coprire anche le operazioni già fatte, ma è solo un'ipotesi.

Chi è interessato e come si calcola

Sono interessati i soggetti IRES, per esempio le società di capitali, che investono in startup innovative iscritte alla sezione speciale del Registro delle imprese. Non vale per le persone fisiche, che hanno una detrazione IRPEF distinta: vedi detrazione IRPEF per le persone fisiche.

Un esempio illustrativo con ipotesi dichiarate: una società investe 500.000 euro in denaro in una startup innovativa. La deduzione al 30% è 500.000 × 0,30 = 150.000 euro. Con un'aliquota IRES del 24% (quella che MIMIT usa nei suoi calcoli sul beneficio fiscale), il risparmio d'imposta è 150.000 × 0,24 = 36.000 euro, cioè il 7,2% dell'investimento, a condizione che la società abbia reddito sufficiente a dedurre. Al tetto di 1,8 milioni la deduzione massima è 540.000 euro e il risparmio, sempre all'aliquota ipotizzata, 129.600 euro. È un incentivo modesto rispetto al rischio dell'investimento: raramente fa da solo la differenza.

Requisiti e limiti da non sottovalutare

• Startup beneficiaria: deve essere startup innovativa ai sensi dell'art. 25 del D.L. 179/2012 (società di capitali non quotata, non più di 60 mesi dalla costituzione, requisiti innovativi). Vedi requisiti startup innovativa.
• Mantenimento: la fruizione è condizionata al mantenimento della partecipazione (il testo originale dell'art. 29 indica almeno tre anni): se vendi prima, rischi di perdere il beneficio.
• Limiti introdotti dalla legge 193/2024: secondo la Relazione MIMIT, sono esclusi gli investimenti che comportano partecipazioni qualificate superiori al 25% e quelli in cui l'investitore è anche fornitore di servizi alla startup.
• Incompatibilità: secondo le FAQ MIMIT, l'incentivo de minimis (65% per le startup fino al terzo anno di iscrizione, art. 29-bis del D.L. 179/2012, riservato agli investimenti di persone fisiche) non è cumulabile sullo stesso investimento con quello al 30%.
• Modalità operative: le regole di attuazione del 30% sono nel decreto del 7 maggio 2019 richiamato da MIMIT; chiedi alla startup la documentazione prevista e conserva ogni documento dell'investimento.

Quanto viene usata dalle società

I dati della Relazione MIMIT per il 2023 (ultimo anno con dati) mostrano che gli investimenti agevolati in startup arrivano quasi tutti da persone fisiche (6.334 contribuenti per 115 milioni di euro investiti), mentre le società di capitali sono 42 imprese con 50 investimenti per 7,1 milioni di euro. Il dato delle società è parziale perché i dati fiscali erano incompleti. L'ordine di grandezza dice che per ora gli investitori corporate sono pochi.

Cosa fare se sei una startup che cerca investitori corporate

Non inserire il beneficio fiscale come argomento di vendita sicuro nel deck: citalo come possibile agevolazione "da verificare" e lascia che sia il commercialista dell'investitore a valutarla. Prepara invece le informazioni che servono comunque alla due diligence, vedi due diligence startup e data room. Per il contesto del round, leggi il seed round e la guida al venture capital in Italia.

Vedi anche la panoramica delle agevolazioni per gli investitori e le agevolazioni della startup innovativa. Questa pagina è informativa e non costituisce consulenza fiscale: rivolgiti a un commercialista per il tuo caso.

Fonti

• Normattiva: D.L. 179/2012, art. 29^[3]
• MIMIT: Relazione annuale 2025 su startup e PMI innovative (17 febbraio 2026)^[4]
• MIMIT: FAQ incentivi fiscali de minimis (aggiornate al 15 giugno 2026)^[5]
• Camera dei deputati: dossier su agevolazioni fiscali per start-up e PMI innovative (gennaio 2024)^[6]
• We Wealth: stop al 30% dal 2026 (fonte non ufficiale, citata per il dubbio sulla scadenza)^[7]