XTB e DEGIRO sono due dei broker più popolari in Italia tra chi vuole investire in azioni ed ETF, ma nascono con filosofie molto diverse. XTB è una piattaforma ibrida che unisce investimento in asset reali e trading CFD, con un'offerta formativa tra le migliori del settore. DEGIRO è invece un broker puro da investimento, pensato per chi vuole costruire un portafoglio a lungo termine con costi minimi e senza distrazioni speculative.
Confronto rapido XTB vs DEGIRO
| Caratteristica | XTB | DEGIRO |
|---|---|---|
| Regolatore principale | KNF (Polonia), registrato Consob | BaFin (Germania) + AFM (Olanda), registrato Consob |
| Prodotti disponibili | Azioni, ETF, CFD, materie prime, forex | Azioni, ETF, obbligazioni, fondi |
| ETF reali (non CFD) | Sì | Sì |
| CFD | Sì | No |
| Commissioni ETF | 0% fino a 100.000 € mensili di transato, poi 0,2% (min. 10 €) | Da €1 + €1 di connettività; lista ETF core a €1 fisso |
| Conto demo | Sì, gratuito | No |
| Formazione | Eccellente (video, webinar, accademia) | Minima |
XTB: pro e contro
XTB è quotata alla Borsa di Varsavia e regolata dalla KNF polacca, con passporting europeo valido per l'Italia. La nota FCA britannica non tutela gli investitori UE dopo la Brexit: se operi dall'Italia, il riferimento regolatorio è la licenza europea.
Punti di forza:
- Tutto in un'unica piattaforma. Puoi acquistare azioni ed ETF reali (titolarità diretta) e allo stesso tempo usare CFD per fare trading con leva su indici, forex e materie prime. Non devi aprire due conti su due broker diversi.
- Commissioni zero sulle azioni e sugli ETF reali fino a 100.000 € di volume mensile transato, soglia che la grande maggioranza degli investitori retail non supera.
- Formazione di altissimo livello. L'accademia XTB offre corsi strutturati, video, webinar settimanali e materiali aggiornati: ideale sia per i principianti sia per chi vuole approfondire l'analisi tecnica.
- Conto demo illimitato per esercitarsi senza rischiare capitale reale.
Punti deboli:
- I CFD sono prodotti complessi con rischio di perdita elevato: i prodotti derivati non sono adatti a tutti gli investitori, e XTB stesso è tenuto a comunicarlo nella documentazione legale.
- La presenza dei CFD può distrarre chi vuole concentrarsi solo sul lungo termine.
- Il catalogo ETF è ampio ma inferiore per profondità a quello di DEGIRO.
Leggi la nostra recensione completa di XTB per tutti i dettagli su piattaforma e costi.
DEGIRO: pro e contro
DEGIRO, di proprietà del gruppo flatexDEGIRO AG con sede in Germania, è regolata da BaFin e AFM e opera in Italia come servizio transfrontaliero registrato presso Consob. È uno dei broker europei con le commissioni più basse in assoluto.
Punti di forza:
- Costi bassissimi. La tariffa base per ETF è €1 più €1 di commissione di connettività per borsa; una selezione di ETF "core" è acquistabile a €1 fisso senza altre spese.
- Catalogo molto ampio. Azioni e ETF da decine di borse internazionali, obbligazioni, fondi.
- Focus puro sull'investimento. Nessuna tentazione speculativa: la piattaforma è progettata per acquistare asset reali e mantenerli nel tempo.
- Interfaccia semplice, disponibile su web e app mobile.
Punti deboli:
- Nessun conto demo. Non puoi fare pratica prima di investire denaro reale.
- Nessun CFD. Se cerchi leva finanziaria o vuoi fare trading attivo su forex e indici, DEGIRO non fa al caso tuo.
- La formazione è praticamente assente: devi arrivare già preparato o cercare risorse esterne.
- Il prestito titoli è attivo di default in alcuni tipi di conto: controlla le impostazioni al momento dell'apertura.
Leggi la nostra recensione completa di DEGIRO per tutti i dettagli.
Se vuoi solo investire a lungo termine: DEGIRO
DEGIRO è la scelta naturale per chi costruisce un piano di accumulo (PAC) su ETF indicizzati o vuole assemblare un portafoglio diversificato con orizzonte temporale pluriennale. I costi sono difficilmente battibili in Europa, e l'assenza di CFD elimina qualsiasi tentazione di speculare. I guadagni da ETF sono tassati al 26% come capital gain, indipendentemente dal broker scelto.
Se non hai mai investito in borsa, considera però che DEGIRO non offre formazione: prima di aprire il conto è utile studiare le basi su risorse esterne o su piattaforme come quella di XTB.
Se vuoi anche fare trading CFD: XTB
XTB è la scelta migliore per chi vuole tenere separate le due attività ma usare un'unica piattaforma: un portafoglio di azioni ed ETF reali per il lungo termine, e i CFD per operazioni di breve periodo su indici, valute o materie prime. Il conto demo permette di testare le strategie CFD senza rischiare capitale.
Ricorda che i CFD con leva moltiplicano sia i guadagni sia le perdite: non utilizzare mai capitali che non puoi permetterti di perdere. Per ulteriori confronti, consulta anche XTB vs Plus500 e DEGIRO vs eToro.
FAQ
XTB e DEGIRO sono sicuri per gli investitori italiani?
Entrambi sono registrati presso Consob e operano con licenze europee valide in Italia. XTB è regolata dalla KNF polacca, DEGIRO da BaFin e AFM. I fondi dei clienti sono segregati dai conti aziendali. La FCA britannica, da segnalare, non copre gli investitori UE dopo la Brexit.
Quale broker conviene per un PAC mensile su ETF?
Per importi ridotti e acquisti ricorrenti mensili DEGIRO è spesso più conveniente grazie alla tariffa fissa da €1 sugli ETF core. XTB diventa competitivo (o gratuito) per chi investe importi maggiori restando sotto la soglia mensile di 100.000 €.
Come vengono tassati i guadagni su azioni ed ETF in Italia?
I capital gain su azioni ed ETF sono soggetti all'imposta sostitutiva del 26%, applicata dal broker in regime amministrato o dichiarata autonomamente in regime dichiarativo. I forfettari non possono usare il regime amministrato e devono dichiarare i redditi finanziari in UNICO. Le criptovalute, se detenute su piattaforme registrate OAM, sono tassate al 33% dal 2026.